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¿Cómo se crea el dinero en la economía moderna?

Date: 2018-01-29 22:27

En este blog comparto mi investigación sobre inversiones alternativas, cómo generar y gestionar una cartera de inversión y reflexiones abiertas sobre la filosofía necesaria para desarrollar un proyecto financiero vital.

FVA MANAGEMENT - BLOG: ¿Cómo crean dinero los bancos?

A veces, sobre todo cuando la economía va mal, puede desarrollarse una situación de  pánico bancario  en el país, habiendo en este un número considerable de depositantes de un banco que tratan de retirar su dinero ante el temor de que la entidad vaya a quebrar. Históricamente han demostrado ser contagiosas, de tal forma que el pánico se extiende a otras entidades bancarias en una reacción en cadena..

Como Crean Dinero Los Bancos

Los bancos pueden crear dinero a través de la contabilidad que usan cuando hacen préstamos. Los números que ves cuando consultas el saldo de tu cuenta son solamente entradas contables en los ordenadores del banco. Esos números son una ‘obligación’, un compromiso de pago de tu banco hacia ti. Mediante tu tarjeta de crédito o banca por internet puedes usar esos compromisos de pago para lo mismo que usas un billete de 65 euros. Mediante esos compromisos de pago electrónicos los bancos pueden crear un sustituto real del dinero.

Cómo los bancos crean y mueven el dinero (III)

Cuando pensamos en cuánto dinero hay en circulación, estamos pensando en lo que realmente se conoce como la base monetaria. Este agregado, se conoce también como efectivo total y representa al conjunto de monedas y billetes en circulación en un país (o una zona).

El profesor Huerta de Soto explica el 8775 pecado original de la banca 8776 , crear dinero de la nada, con mayor claridad y dentro de una teoría económica solvente, sin entran en cuentos chinos como la 8775 velocidad de circulación 8776 : http:///watch?v=X6fR8ZhFDkQ

Visto de otra manera, se puede llegar a los € creados partiendo de los 955 que María ha depositado en el banco y dividiéndolos entre el 6% (que son €) más los 95 de Fulanito son un total de €.

“In the first instance, the buyer’s bank settles with the seller’s bank by transferring reserves. But that would leave the buyer’s bank with fewer reserves and more loans relative to its deposits than before. This is likely to be problematic for the bank since it would increase the risk that it would not be able to meet all of its likely outflows. And, in practice, banks make many such loans every day. So if a given bank financed all of its new loans in this way, it would soon run out of reserves.”

Puesto que un billete o moneda representan una deuda del gobierno hacia nosotros, si el estado quiere generar más efectivo, debe respaldarlo previamente con algo. A este proceso, previo a la impresión, es a lo que denominamos creación de base monetaria y consiste en aumentar los activos del banco central. Hay diversas formas de hacerlo:

Muy bien explicado en los 8 posts, lo único que me parece que minimizas la gravedad de que un banco pueda crear dinero bancario respaldándolo con solo el 6% de dinero real. pues cobran intereses por dejarte un dinero que en realidad no es más que una promesa de dinero. ¿Es ético que sobre eso se cobren intereses y por lo tanto se lucre una entidad? Lucro sobre humo.

Hay que admitir que si bien decir que "los bancos crean dinero de la nada" resulta una exageración que puede inducir a engaño a los no iniciados, hay que apuntar que los bancos crean dinero a partir de algo. La pregunta es, ¿qué es ese algo?, y ¿que hay de malo en ello?

Hola Jorge,
En la pregunta anterior comentas que pasa el dinero del banco a al banco b, pero creo que en el punto donde explicas el proceso dices que es el banco central el que se hace cargo del pasivo sin alterar el based money.
Creo que me he perdido algo.
Gracias por tu post.

En este momento hay un total de € en la economía. Los bancos han creado euros de los € que Pepe ingresó.